Questões de Finanças

Acerca de finanças, julgue os itens de 87 a 95.

A fronteira eficiente de Markowitz pode ser descrita como a composição de carteira que apresenta o menor nível de risco, considerando-se determinado nível de retorno. Na tabela abaixo, a carteira composta por 20% do ativo A e 80% do ativo B tem variância superior a 0,50 e inferior a 0,51.

• C. Certo
• E. Errado

Acerca de finanças, julgue os itens de 87 a 95.

• C. Certo
• E. Errado

Acerca de finanças, julgue os itens de 87 a 95.

Enquanto o APT (arbitrage pricing theory) se baseia no argumento de dominância do risco e do retorno para as relações de equilíbrio de preços, o CAPM (capital-assetpricing- model) surge quando um investidor constrói uma carteira de investimento zero e lucro certo, dispensando a necessidade de agregar as posições limitadas individuais.

• C. Certo
• E. Errado

Acerca de finanças, julgue os itens de 87 a 95.

Considere que determinada carteira ampla e diversificada utilize a medida de risco denominada CAPM (capital-assetpricing- model), que a covariância entre o retorno de um ativo i e o retorno da carteira de mercado seja igual a !0,2, a variância do mercado seja 1,50, o retorno esperado do mercado seja 0,15 e a taxa livre de risco corresponda a 0,08. Nessa situação, de acordo com o CAPM, o retorno esperado desse ativo será superior a 0,07 e inferior a 0,08.

• C. Certo
• E. Errado

Acerca de finanças, julgue os itens de 87 a 95.

Entre os tipos de ordem de negociação utilizados no mercado à vista, a ordem denominada on stop refere-se à compra ou à venda utilizada para limitar perdas ou ganhos de operações de mercado, enquanto a ordem de negociação discricionária é executada de imediato ao melhor preço, considerando-se as características dos títulos ou direitos definidos pelo investidor, bem como sua quantidade.

• C. Certo
• E. Errado

Acerca de finanças, julgue os itens de 87 a 95.

Considere que, para tomar a decisão de comprar determinado ativo cuja distribuição dos retornos está descrita na tabela abaixo, um investidor enfrente o dilema de escolher entre o risco e o retorno esperado. Nessa situação, ao avaliar esse ativo, esse investidor encontra o retorno esperado e a variância iguais a 7 e 210/36, respectivamente.

• C. Certo
• E. Errado

Acerca de finanças, julgue os itens de 87 a 95.

O conceito de VAR (value-at-risk) está relacionado ao risco de mercado e representa o valor em risco que sintetiza a avaliação da vulnerabilidade potencial da carteira aos acontecimentos excepcionais, mas plausíveis. A Resolução do CMN n.º 3.792 dispõe acerca das diretrizes dos planos administrados pelas EFPCs e estabelece que essas entidades devem identificar, avaliar e monitorar o risco de mercado.

• C. Certo
• E. Errado

Em termos gerais, caracteriza-se análise de balanço como sendo:

• A.

  Uma operação obrigatória para todas as empresas.

• B.

  Uma maneira padronizada de tomar decisões empresariais.

• C.

  Uma obrigação legal que deve ocorrer anualmente nas empresas.

• D.

  O conjunto de informações destinadas somente aos credores da empresa.

• E.

  A arte de saber extrair relações úteis para um determinado objetivo.

A liderança em custos baixos é uma estratégia competitiva empresarial.

Tal estratégia certamente NÃO é decorrente de

• A.

  economias de escala

• B.

  padronização do produto

• C.

  integração de atividades produtivas

• D.

  acesso preferencial a fontes de matérias-primas

• E.

  deseconomias de escopo

A análise comparativa entre os valores de uma mesma conta ou de um grupo de contas, em diferentes exercícios sociais, indica que o analista fez uma análise

• A.

  de índices

• B.

  de valor

• C.

  vertical

• D.

  horizontal

• E.

  patrimonial